按門檻基準進行的自動再平衡
我們的自動再平衡功能有助客戶維持投資組合的目標資產配置(例如60%股票 | 40%固定收益)。研究顯示,維持投資組合的目標資產配置有助長遠提升回報。因此,自動再平衡功能是我們為客戶提供的增值服務之一。
當某基金的配置因市場變動而偏離其目標資產配置達15%時,將會觸發自動再平衡功能。舉例而言,若投資組合內某基金的目標配置為10%,而隨著時間推移,該基金的配置出現+/-1.5%的變動,自動再平衡功能便會被觸發。一旦觸發自動再平衡,我們將發送電郵通知您,Endowus將於24小時後為您的投資組合執行再平衡,除非您選擇退出。
就包含設有最低投資額要求基金的投資組合而言
即使已超過15%的門檻,若賣出超配基金所得的款項未能達到買入某些低配基金所需的最低投資額,自動再平衡亦未必會進行。除非我們能夠將有關款項進行再投資,否則我們將不會啟動再平衡。
如出現此情況,您將在目標頁面上看到通知,告知您的投資組合已偏離目標配置,並提供後續步驟指示。一旦條件許可,自動再平衡將會自動進行。
請注意:如偏離目標配置的金額少於100元,將不會啟動自動再平衡。
Endowus如何為投資組合進行再平衡?
我們將首先贖回投資組合中相對目標配置超配的基金單位。贖回完成後,所得款項將投資於相對目標配置低配的基金。此舉將使整體投資組合盡可能貼近其目標資產配置。
有關程序最長需時7個工作天完成。請注意,此時間表仍須視乎基金及/或公眾假期而定,並可能於有關期間內需時較長。您的交易將於有效工作天(不包括新加坡公眾假期及基金假期)按盡力而為的原則執行。
就包含設有最低投資額要求基金的投資組合而言
再平衡按盡力而為的原則進行。若賣出超配基金所得的款項未能達到設有最低投資額要求的低配基金所需的最低投資額,該基金可能不會於是次再平衡中被買入,而我們將利用有關款項,盡可能使您的投資組合於其餘基金中貼近目標配置。任何未被投資的款項將存入您的未投資現金結餘、退休金補充計劃帳戶或公積金帳戶(視乎相關資金來源而定),並會相應通知您。
如何開啟及關閉自動再平衡功能?
登入您的Endowus帳戶 > 偏好設定 > 關閉自動再平衡。
因子投資組合的自動再平衡
作為全權委託投資組合,因子投資組合的自動再平衡功能預設為開啟。透過偏好設定退出自動再平衡功能,並不適用於因子投資組合。
就因子投資組合而言,我們將對投資組合的資產配置進行自動再平衡,並作出達致投資組合目標所需的變更。如我們發現表現較佳及/或成本較低、能為因子投資組合帶來增值的基金,我們將直接更改投資組合內的基金,並會就有關變更知會您。因子投資組合的全權委託性質,使我們能夠更有效率地為您升級投資組合。我們不會根據經濟狀況對投資組合的資產配置作出策略性變更。我們採取被動式資產配置策略,並鼓勵客戶維持投資於符合其風險水平的資產配置,直至達成其投資目標為止。
注意事項
- 每一次交易(不論是投資或贖回指示)均會使您的投資組合更貼近其目標資產配置,即使您已選擇退出自動再平衡。如分配予某基金的金額低於其最低投資額要求(如適用),交易可能無法進行。
- 如Endowus費用扣除仍在進行中,再平衡將延後至費用扣除完成後方會進行,以避免因資產淨值波動而導致單位超額贖回。